• Hodnota 1 244,3500  CZK
  • Datum aktualizace 15. 06. 2018
  • Stav: Nabízíme
  • Typ produktu smíšený fond

Vývoj

PDF leták
Foto
Pavel Kopeček
portfolio manažer

Měsíční komentář správce fondu

Akciové trhy zakončily květen smíšeně. Díky technologickým titulům se udržely v plusu americké akcie (S&P 500 +2,16 %, Nasdaq +5,32 %)… číst dál

Struktura portfolia podle typu aktiv

  • Akcie 32,98 %
  • Dluhopisy 44,53 %
  • Depozita a peněžní trh 19,54 %
  • Realitní investice 1,49 %
  • Alternativní investice 1,47 %
  • Výnos v měně 24,44 %
  • Roční výnos v měně 1,22 %

Výkonnost

(údaje v %) 1 měsíc 3 měsíce 6 měsíců 1 rok (p.a.) 2 roky (p.a.) 3 roky (p.a.) 4 roky (p.a.) 5 let (p.a.) 7 let (p.a.) 10 let (p.a.) Od vzniku (p.a.)
V měně produktu -0,30 0,40 0,39 1,10 2,74 0,55 1,46 2,83 3,14 2,30 1,22
V CZK -0,30 0,40 0,39 1,10 2,74 0,55 1,46 2,83 3,14 2,30 1,22

Výpočet výkonnosti již zahrnuje poplatek za správu (obhospodařování). Výnosy jsou počítány z poslední známé hodnoty, pokud počáteční hodnota pro dané období pro výpočet chybí.

Produktové skóre

  • 1
  • 2
  • 3
  • 4
  • 5
  • 6
  • 7
  • Nízké
  • Střední
  • Vysoké

Profil klienta

  • Velmi opatrný
  • Opatrný
  • Odvážný
  • Velmi odvážný
Typ produktu Typ produktu smíšený fond
Vlastní kapitál (mil.) Vlastní kapitál (mil.) 8998,25 CZK
Datum vzniku Datum vzniku 30. 06. 2000
Měna Měna CZK
Typ výnosu Typ výnosu kapitalizační
Hodnota Hodnota 1 244,3500
Datum aktualizace Datum aktualizace 15. 06. 2018
ISIN ISIN BE0174401928
Minimální investice Minimální investice jednorázově od 5 000 Kč nebo pravidelně od 500 Kč
Vstupní poplatek Vstupní poplatek 1,5 %
Poplatek za obhospodařování Poplatek za obhospodařování 0% z fondů KBC, z ostatních aktiv 1 %
Region Region Svět
Syntetický ukazatel rizika a výnosu Syntetický ukazatel rizika a výnosu viz. dokument Klíčové informace pro investory (KII)
Distribuční síť Distribuční síť ČSOB, Finanční centra, Česká pošta
Domicil Domicil Belgie
Správce / obhospodařovatel Správce / obhospodařovatel KBC AM
Registrovaný název Registrovaný název KBC Master Fund ČSOB Vyvážený

Představujeme

Tržní pesimisté věštili příchod další finanční krize už před lety. Kdo je uposlechl, připravil se o pořádné výnosy. Být zainvestován za každého tržního počasí se dlouhodobě vyplácí. Nikdy nevíte, kdy se po bouřce zase vyjasní, a jestli ten den nebude slunečnější než kdy jindy. Kde vidíme největší potenciál? Prosperující ekonomika podporuje investice a spotřebu, digitální pokrok žene vpřed IT a růst úroků spolu se silnou poptávkou po úvěrech pomáhá k ziskovosti bank a pojišťoven. Prostřednictvím našeho fondu ČSOB Vyvážený investujete do světových značek, jako jsou například Apple, Facebook, Google (Alphabet), Amazon, Louis Vuitton (LVMH), Mercedes-Benz (Daimler), Royal Dutch Shell, ING, Allianz nebo Johnson & Johnson.


Proč investovat právě sem

  • Jednoduché řešení pro začínající i zkušenější investory.


  • Podílíte se na úspěchu firem z celého světa.


  • Díky zajištění měnového rizika se nemusíte obávat pohybu kurzu koruny.


  • Jedním fondem položíte základní stavební kámen svého portfolia.


  • Díky širokému rozložení investice se snižuje riziko kolísání hodnoty.


  • Do čeho investujete

  • Do fondu ČSOB Dynamický vybíráme úspěšné firmy převážně z Evropy a Ameriky, nejvýznamnějších hospodářských bloků světa, které doplňujeme perspektivními mladými trhy.


  • Díky fondu nepřímo investujete do více než 4 000 akcií, dluhopisů, komodit nebo nemovitostních investic, široký záběr snižuje riziko.


  • Rozložení investice spravuje portfolio manažer, který se řídí dlouhodobou investiční strategií naší skupiny ČSOB/KBC. Zároveň sleduje vývoj na trzích za vás a investuje podle aktuální situace.
  • Měsíční komentář správce fondu k 31.5.2018

    FotoPavel Kopeček - portfolio manažer

    Akciové trhy zakončily květen smíšeně. Díky technologickým titulům se udržely v plusu americké akcie (S&P 500 +2,16 %, Nasdaq +5,32 %). Západoevropské burzy však převážně klesaly. Panika kolem populistické vlády v Itálii v závěru měsíce evropskými trhy značně zahýbala. Německý DAX (-0,06 % vč. dividend) panice ještě relativně odolával, naproti tomu panevropský Eurostoxx 50 ztratil 3,67 %.

    V květnu jsme snížili podíl akcií v portfoliu a zamknuli část zisků. Aktuální data sice naznačují pokračování ekonomického růstu, ale pomalejším tempem, jemuž odpovídá i nižší převážení akciové složky než v předchozím měsíci. V rámci akciových investic se zaměřujeme na malé a střední firmy v EMU, které mívají v této fázi hospodářského cyklu lepší výkonnost. Z regionálního pohledu již nemáme silnou preferenci, snížili jsme váhu rozvíjejících se zemí Asie a navýšili váhu USA. Podíl evropských investic mimo EMU, včetně Británie, zůstává podvážen. V rámci sektorů jsme vybrali zisky v sektoru těžby ropy a plynu a navýšili sektor dlouhodobé spotřeby a financí.

    V dluhopisové části portfolia držíme nižší podíl dlouhodobých dluhopisů. Díky tomu je fond méně náchylný na očekávaný růst úrokových sazeb. Za zajímavé považujeme zejména firemní dluhopisy a dále dluhopisy rozvíjejících se zemí denominované v lokálních měnách.

    Podíl investic do realitních akcií jsme oproti předchozímu měsíci snížili. Podíl investic do komodit jsme nezměnili a zůstal nastaven na podváženou úroveň.

    Podrobnější informace o hlavních událostech, které ovlivnily vývoj na finančních trzích, stejně jako naše stanoviska k vybraným ekonomickým ukazatelům naleznete v aktuálním vydání měsíčníku Ekonomika a trhy.


    Nejvýznamnější tituly v portfoliu fondu (k 31.05.2018)

    KBC MI CSOB CZK MEDIUM IS B KAP18,66 %
    KBC MI CSOB KRATKODOBY IS B KAP16,08 %
    OPT FD CSOB KRATKO DLUHOPISU IS B7,72 %
    KBC EQT STRATEGIC CYCLICALS IS B KAP5,34 %
    KBC EQT STRATEGIC FINANCE IS B KAP4,74 %
    KBC RENTA CZECH IS B KAP4,77 %
    KBC EQT AMERICA IS B KAP4,54 %
    KBC EQT STRATEGIC TEL & TECHN IS B KAP3,51 %
    KBC PA LOCAL EM MKT BONDS KAP IS B3,22 %
    KBC BDS HIGH INT IS B KAP2,59 %

    Struktura portfolia podle typu aktiv (k 31.05.2018)

    Akcie32,98 %
    Dluhopisy44,53 %
    Depozita a peněžní trh19,54 %
    Realitní investice1,49 %
    Alternativní investice1,47 %

    Regionální a sektorové složení akciové části fondu

    FotoFoto


    Upozornění na rizika

    Úvěrové riziko střední
    Měnové riziko střední
    Koncentrační riziko nízké
    Tržní riziko střední
    Riziko likvidity nízké

    Plné znění upozornění pro investory

    Hodnota investice a příjem z ní mohou v průběhu investičního období kolísat a není-li uvedeno jinak, návratnost investované částky není zaručena.

    Pro zajištěné fondy a strukturované fondy s nižší než 100% ochranou návratnosti investice platí, že vyplacená částka může být v případě výběru před koncem doby trvání fondu vyšší nebo nižší než původně investovaná. Před splatností lze nakoupit i zpětně odprodat podíl ve fondu za aktuální hodnotu, a to vždy 2x měsíčně. Zajištění hodnoty vložené investice nebo její části (v případě strukturovaných fondů) se váže ke dni splatnosti fondu (den odkoupení podílů od investorů při zániku fondu) s tím, že pokud nedojde ke splnění závazků protistran a vydavatelů (emitentů) dluhopisů držených v portfoliu fondu, vyplacená částka může být nižší než hodnota vložené investice nebo její zajištěné části. Podílovému fondu ani jeho podílníkům není poskytována žádná formální záruka.

    U fondů typu Portfolio Pro platí, že návratnost investice není zaručena, riziko poklesu hodnoty pod stanovenou hraniční hodnotu v rámci jednoho roku je sníženo prostřednictvím unikátní správy portfolia fondu.

    U fondů vedených v cizí měně může být kolísání hodnoty investice zvýšeno v důsledku výkyvů měnových kurzů. Jakoukoli ztrátu, případně nároky na náhradu případné škody, která by investorovi mohla vzniknout použitím pouze informací uvedených na této stránce, nelze uplatňovat.

    Výnosy z investice mohou být při výplatě zdaněny v souladu s platnou daňovou legislativou. Odhady výnosů fondů nebo údaje o minulých výnosech nezaručují výkonnost v budoucnu. Minulé výnosy a odhady budoucích výnosů nezohledňují poplatky a daně.

    Tento materiál má pouze informační charakter a nejedná se o nabídku ani veřejnou nabídku. Obsah nelze vykládat jako poskytování investičního poradenství nebo jiné investiční služby. Tržní analýzy a komentáře nelze považovat za ujištění nebo záruku ohledně výnosů jakéhokoliv investičního nástroje, nebo za doporučení k nákupu, držení nebo prodeji konkrétního investičního nástroje.

    Podrobné informace včetně informací o poplatcích a rizicích naleznete v dokumentu Klíčové informace pro investory (v češtině) a v dokumentu Jak se stanovuje produktové skóre (v češtině) a/nebo v prospektu/ statutu fondu (v češtině, ve slovenštině nebo v angličtině) dostupných na www.csob.cz , popř. si uvedené materiály můžete vyžádat v listinné podobě od svého bankéře.

    Info:

    Upozornění pro investory:

    Hodnota investice a příjem z ní mohou v průběhu investičního období kolísat a není-li uvedeno jinak, návratnost investované částky není zaručena.

    Podrobné informace včetně informací o poplatcích a rizicích naleznete v dokumentu Klíčové informace pro investory (v češtině) a v dokumentu Jak se stanovuje produktové skóre (v češtině) a/nebo v prospektu/ statutu fondu (v češtině, ve slovenštině nebo v angličtině) dostupných na www.csob.cz, popř. si uvedené materiály můžete vyžádat v listinné podobě od svého bankéře.

    pdfPlné znění upozornění pro investory

    Poraďte se s námi

    Zadejte své telefonní číslo a my vám zavoláme.