A B C
D
E F
G
H
CH
I
J
K L M N O P
Q
R S T U V
W
X
Y
Z

Depozitář

Banka, která průběžně kontroluje, zda nákup, prodej a ocenění cenných papírů správcem fondu jsou v souladu se zákonem a statutem fondu. Kontroluje zejména dodržování zákonných i statutárních investičních limitů.

Diverzifikace

Rozložení investice do různých investičních nástrojů za účelem snížení investičního rizika.
Pravidlo diverzifikace se dá přeložit velmi jednoduše a názorně - nedávejte všechna vejce do jednoho košíku, nevsázejte vše na jednu kartu. Sázka na jednu kartu vám sice může přinést nejvyšší výnos, ale nese také největší riziko ztráty.

Dluhopis

Dluhopis je cenný papír, který vyjadřuje závazek emitenta (vydavatele dluhopisu, dlužníka) splatit jmenovitou hodnotu dluhopisu a také vyplácet pravidelný úrok, tzv. kupón. Jedná se vlastně o klasický úvěr, kdy ten, kdo si dluhopis kupuje, půjčuje svoje peníze emitentovi dluhopisu. Ten mu průběžně vyplácí úroky a k datu splatnosti (které je přesně stanoveno) mu splatí jistinu. Výhodou pro investora je, že s tímto cenným papírem lze jednoduše obchodovat. Díky tomu může dluhopis prodat a získat peníze i kdykoliv dříve před stanovenou splatností dluhopisu.

Durace

Průměrná doba, za kterou získáme z dluhopisu zpět to, co jsme investovali do jeho nákupu. Určuje citlivost dluhopisu na změnu úrokových sazeb. Durace je ukazatel vyvinutý Frederickem Macaulayem a slouží k ohodnocení rizika spojeného s dluhopisy. Měří míru rizika změny úroků u pevně úročených cenných papírů. Durací se rozumí průměrná doba vázanosti vloženého kapitálu v letech. Čím je durace dluhopisového fondu větší, tím výraznější je změna (stoupá, resp. klesá) hodnoty obchodního jmění podle toho, jak se mění úroky. Uveďme jednoduchý příklad, ve kterém nebudeme uvažovat úrokovou míru: půjčíme-li 1,2 milionu a obdržíme-li je po jednom roce, znamená to, že prostředky byly vázány jeden rok. Dostáváme-li však měsíčně zpět 100 000, pak zapůjčené peníze zůstanou v průměru vázány pouze půl roku. Na rozdíl od doby do splatnosti dluhopisu zohledňuje durace také přítok úroků. Čím větší je durace (průměrná doba vázanosti vloženého kapitálu v letech), tím vyšší je úrokové riziko dluhopisů – jelikož v tomto období mohou tržní úrokové míry stoupat či klesat a kvůli tomu může klesat či stoupat kurz dluhopisů.